证顾：平台蓄势逻辑不变 突破或展开

　　 三大指数集体收涨，沪指涨0.6%，深证成指涨1.19%，创业板指涨1.64%。成交额超过一万亿，锂矿股大涨，化肥、游戏、航运板块涨幅居前。

　　 午评中指出，权重维稳的情况下，多方有发力迹象。果不其然，午后大盘震荡上扬，创指表现尤其突出。

　　 赛道股仍是资金主攻方向，尤其是在权重兜底的情况下，成长性板块始终是主力关注重点。

　　 这就是当前市场风格，投资过程中需明确市场主流情绪才能更好的捕捉正确方向。简单地讲，权重护盘的情况下不看空，应积极做多。

　　 稳增长预期小幅升温，政策预期再次上修，针对性加力空间仍存，市场已经开启切换，赛道内从高估值切向低估值，市场关注方向正在从热门切向冷门。

　　 增长修复经历7月的超预期放缓后，8、9月有望企稳。部分估值偏低且具备中长期成长逻辑的细分领域是重点关注方向。

　　 大盘早盘低开高走后全天维持高位震荡，创业板指缩量反包领涨，三大指数黄白分时线明显分化。盘面上，锂电池概念股午后走强，锂矿股全线爆发，天齐锂业尾盘涨停，盛新锂能、西藏城投涨停。消费电子相关板块再度活跃，虚拟现实方向领涨，国光电器、中南文化等超10股涨停。此外，航运、煤炭、汽车整车、农业等板块轮番活跃，整体上市场热点全天轮动较快，资金高低切换迹象明显。下跌方面，光伏、机器人等高位赛道股继续退潮，多只高位人气股大幅下挫，大港股份、宇环数控、川润股份、南方精工等跌停，江苏北人、江苏雷利等跌超10%。总体上个股涨多跌少，两市超2900只个股上涨。沪深两市今日成交额10264亿，较上个交易日缩量938亿。板块方面，虚拟现实、航运、草甘膦、盐湖提锂等板块涨幅居前，自动化设备、培育钻石、HJT电池、第三代半导体等板块跌幅居前。截止收盘，沪指涨0.6%，深成指涨1.19%，创业板指涨1.64%。北向资金全天净买入43.25亿元；其中沪股通净买入25.52亿元，深股通净买入17.72亿元。

　　 这次缺电和去年的成因不同，影响也不同。本次电力紧缺由极端气候引起，周期偏短，对局部地区以及部分行业的工业生产会带来短暂冲击，但对全局而言影响有限。随着副热带高压的减弱，电力供应及工业生产有望在进入深秋及副高减弱后迎来好转。根据宋雪涛的测算，本次四川缺电对8月全国工业生产可能会产生0.37%-0.57%的冲击，影响较小。行业方面，如果四川采取优先限制高耗电行业用电的做法，对金属冶炼和压延加工业、化学制造业影响相对较大，可能分别产生0.09%-0.14%、0.07%-0.11%的冲击，在四川独立承担用电缺口的情况下冲击较大，而多省共担则会降低冲击幅度。